Man AHL nutzt maschinelles Lernen für Investitionen

Man Groups Sparte für quantitative Anlagen, Man AHL, setzt seit Anfang 2014 erfolgreich maschinelles Lernen in seinen Multi-Strategie-Kundenportfolios ein. Das Unternehmen bezeichnet maschinelles Lernen als zentralen Forschungsschwerpunkt, sowohl innerhalb von AHL als auch durch die Zusammenarbeit mit der University of Oxford am Oxford-Man Institute.

Maschinelles Lernen umfasst Algorithmen, die wiederholbare Muster und Beziehungen in beobachteten Daten identifizieren können, und das entscheidende ist, dass sie nicht explizit angewiesen werden müssen, wonach gesucht werden soll. Diese Fähigkeit unterscheidet es von traditionellen Datenanalysen. Die jüngsten Fortschritte basieren auf erhöhter Rechenleistung, massiver Datengenerierung und -speicherung sowie der Reifung von Methoden aus der Informatik und Statistik.

Obwohl maschinelles Lernen in jüngster Zeit viel Aufmerksamkeit erhalten hat, ist das Feld nicht neu. Der Erfolg von Systemen wie Googles AlphaGo in komplexen Spielen zeigt dessen Potenzial. Das Unternehmen merkt jedoch an, dass die direkte Anwendung auf das Investmentgeschäft aufgrund der unklaren und sich ändernden 'Spielregeln' an den Finanzmärkten komplex ist.

Man AHL ist davon überzeugt, dass Maschinen Investoren zunehmend in die Lage versetzen werden, von Bereichen zu profitieren, die menschliche kognitive Fähigkeiten übersteigen. Während Menschen Mustererkennung in kleinen Datensätzen beherrschen, haben sie Schwierigkeiten mit den riesigen und vielfältigen Informationen, die für Finanzmärkte charakteristisch sind. Maschinelles Lernen bietet eine Möglichkeit, zahlreiche, verschiedene Datenquellen zu aussagekräftigeren Investitionssystemen zu kombinieren.

Das Oxford-Man Institute, ein Joint Venture mit der University of Oxford, steht an der Spitze der akademischen Forschung im Bereich maschinelles Lernen für quantitative Anlagen und fördert die Zusammenarbeit mit den Forschungsteams von AHL.