Fertigungsunternehmen Zetwerk reicht Börsenprospekt ein und will 2.600 Kr aufnehmen

Das B2B-Fertigungsunternehmen Zetwerk hat bei der indischen Wertpapier- und Börsenaufsichtsbehörde (SEBI) aktualisierte Entwürfe für seinen Börsengang (IPO) eingereicht. Das Unternehmen strebt die Aufnahme von 2.600 Crore Rupien (ca. 310 Millionen US-Dollar) durch eine öffentliche Aktienemission und ein Verkaufsangebot (Offer-for-Sale, OFS) an.

Insgesamt 18 Investoren und drei einzelne Aktionäre beabsichtigen, im Rahmen des OFS ihre Anteile zu veräußern. Die Gründer Amrit Acharya und Srinath Ramakkrushnan planen, jeweils bis zu 14 Millionen Aktien zu verkaufen, während das Gründerunternehmen Creovate Innovations den Verkauf von bis zu 23 Millionen Aktien vorschlägt. Die Gründerunternehmen halten zusammen etwa 18 % an Zetwerk. Bemerkenswerterweise wird der größte Investor Greenoaks, der fast 20 % hält, keine Aktien abgeben.

Mehrere andere bedeutende Investoren werden ihre Beteiligungen reduzieren. Peak XV Partners, das etwas mehr als 12 % besitzt, beabsichtigt, 11 Millionen Aktien zu verkaufen. Accel wird 7,2 Millionen Aktien aus seinem 7,7-prozentigen Anteil verkaufen, Lightspeed Ventures plant, 7,8 Millionen Aktien aus seinem 9,9-prozentigen Anteil abzustoßen, und Kae Capital will 3,4 Millionen Aktien aus seinem 3,6-prozentigen Anteil verkaufen.

Von den im Rahmen der Neuemission eingenommenen Mitteln plant Zetwerk, 1.800 Crore Rupien (ca. 215 Millionen US-Dollar) für Schuldentilgung und Vorauszahlungen zu verwenden. Der Restbetrag wird für Akquisitionen und allgemeine Unternehmenszwecke eingesetzt. Das Unternehmen hat zuvor über 900 Millionen US-Dollar an Private-Equity-Finanzierung erhalten, wobei die jüngste Runde im letzten Monat 52,2 Millionen US-Dollar zu einer Bewertung von über 3 Milliarden US-Dollar einbrachte.

Gegründet im Jahr 2018, betreibt Zetwerk eine End-to-End-Fertigungsplattform, die Branchen wie Elektronik, Verteidigung, Industriekomponenten, Anlagen für erneuerbare Energien und Konsumgüter-Hardware bedient. Das Unternehmen meldete für das Geschäftsjahr 2026 einen Betriebsumsatz von 15.913,3 Crore Rupien, eine Steigerung von 40,4 %, aber der Nettoverlust stieg um mehr als das Vierfache auf 1.606,2 Crore Rupien. Bereinigt um außergewöhnliche Posten betrug der nachbereinigte Verlust 41,1 Crore Rupien.