Saksan perustuslakituomioistuin: Tosiseikkojen tulee syrjäyttää muotoseikat verotuksessa

Saksan perustuslakituomioistuin (Bundesverfassungsgericht) on 27. toukokuuta 2025 antanut merkittävän päätöksen (tapausnumero 2 BvR 172/24), joka koskee konsernin sisäisten transaktioiden yhteydessä syntyneiden start-up-vaiheen tappioiden vähennyskelpoisuutta. Päätös korostaa, että verotuksessa on noudatettava OECD:n ohjeistuksen mukaista markkinaehtoperiaatetta ja arvioitava transaktioiden taloudellista todellisuutta muotoseikkojen sijaan.

Tapaus koski yritystä, joka oli maksanut 4 miljoonan euron korvauksen sisaryhtiölleen katteeksi sahatavaran tuotantolaitoksen rakentamisesta ja käynnistämisestä aiheutuneista poikkeuksellisista alkuvaiheen tappioista. Veroviranomainen oli aiemmin hyväksynyt kulun vähennyskelpoisuuden, mutta myöhemmässä verotarkastuksessa vähennys evättiin vedoten muun muassa kirjallisten sopimusten puuttumiseen. Alemmat tuomioistuimet tukivat veroviranomaisen kantaa.

Perustuslakituomioistuin kuitenkin kumosi alemman oikeusasteen päätökset. Tuomioistuimen mukaan pelkästään kirjallisten sopimusten puuttuminen ei ole riittävä peruste evätä verovähennystä, jos transaktion taloudellinen substanssi ja osapuolten todellinen toiminta tukevat sen luonnetta ja luontevuutta markkinaehtoisena. Päätöksessä korostetaan, että verotuksessa on aina arvioitava kokonaisvaltaisesti todellista taloudellista tilannetta ja toimintaa – ”substance over form” -periaatteella.

Tämä päätös on merkittävä erityisesti monikansallisille yrityksille, joilla on riskirajoitteisia tytäryhtiöitä tai varhaisen vaiheen investointeja. Se vahvistaa periaatteen, että verotuksessa ei voida mekaanisesti soveltaa muotoseikkoja, vaan on tarkasteltava transaktioiden todellista taloudellista sisältöä ja käyttäytymistä. Yritysten on jatkossa kiinnitettävä erityistä huomiota dokumentointiin, joka osoittaa markkinaehtoisuuden toteutumisen tosiasiallisina pidetyissä järjestelyissä.