Target Hospitality hankki 660 miljoonan dollarin luottolaitoksen
Target Hospitality Corp. on solminut uuden 660 miljoonan dollarin luottolaitoksen, joka nelinkertaistaa sen lainauskapasiteetin ja tukee yhtiön kasvustrategiaa.
The Woodlands, Texas – Target Hospitality Corp. on saanut päätökseen uuden 660 miljoonan dollarin omaisuuspohjaisen luottolaitoksen. Tämä rahoitusjärjestely nelinkertaistaa yhtiön käytettävissä olevan lainauskapasiteetin aiemmasta 175 miljoonasta dollarista, tarjoten merkittävästi lisää likviditeettiä strategiseen kasvuun ja yleisiin yhtiön tarkoituksiin.
Uusi viisivuotinen luotto, joka erääntyy heinäkuussa 2031, sisältää myös mahdollisuuden lisätä sitoumuksia jopa 190 miljoonalla dollarilla, nostaen kokonaislainauskapasiteetin enimmillään 850 miljoonaan dollariin. Lainakustannusten odotetaan olevan Term SOFR + 2,25 % – 3,00 %, mikä on jopa 2,5 prosenttiyksikköä alhaisempi kuin aiemmassa sopimuksessa. Tämä alentaa pääomakustannuksia ja parantaa investointien tuotto-odotuksia.
Yhtiö ilmoitti, että uusi luotto heijastaa sen sopimuspohjaisten tulojen vakautta ja luottamusta kasvustrategiaan. Target Hospitality, joka on yksi Pohjois-Amerikan suurimmista modulaaristen majoitusratkaisujen ja palveluiden tarjoajista, käyttää lisärahoitusta hyödyntääkseen yli 20 000 sängyn kaupallista putkea ja vastaamaan kysyntään korkean arvon markkinasegmenteissä.
JPMorgan Chase Bank, N.A. toimi järjestelyn pääasiallisena agenttina, ja apuna olivat PNC Bank, National Association ja Wells Fargo Bank, National Association johtavina järjestäjinä. Muita rahoittajia olivat muun muassa Morgan Stanley ja Huntington Bank.