RiskSpan lance un modèle de crédit spécialisé pour le marché NonQM

RiskSpan a annoncé la disponibilité générale du modèle de crédit 7.1, un modèle de risque de crédit spécialement conçu pour le marché NonQM et intégré à la plateforme RiskSpan. Ce lancement complète le modèle existant de RiskSpan pour le remboursement anticipé des prêts NonQM, positionnant l'entreprise comme le seul fournisseur offrant une suite complète de modèles de remboursement anticipé et de crédit pour le NonQM, intégrée à un flux de travail du rapprochement des données à la génération des flux de trésorerie.

Ce lancement coïncide avec une croissance significative du marché NonQM. Selon Morningstar DBRS, l'émission de titres adossés à des créances hypothécaires NonQM (NonQM RMBS) a presque doublé d'une année sur l'autre au troisième trimestre 2025, atteignant 20,9 milliards de dollars. Cette hausse fait suite à une augmentation de plus de 800 % du portefeuille Non-QM/Non-Prime RMBS noté par Fitch Ratings entre 2020 et 2023. Cependant, cette expansion rapide a dépassé la capacité des outils d'analyse disponibles, laissant les investisseurs et les émetteurs mal desservis par des modèles hérités non adaptés aux caractéristiques spécifiques du NonQM.

Le modèle de crédit 7.1 introduit un modèle de risque de crédit complet pour les actifs NonQM, estimant les transitions pour les types de documentation tels que Bank Statement, DSCR, Full Doc et Other. Le modèle intègre dix facteurs au niveau du prêt et de l'emprunteur, y compris le score FICO et le ratio LTV, ainsi que trois moteurs macroéconomiques. Il a été entraîné sur environ 87 milliards de dollars de UPB (Principal Outstanding Balance) pour environ 226 000 prêts NonQM. Le communiqué inclut également des outils d'analyse de données basés sur l'IA et un accès API.

Avec le modèle de crédit 7.1, RiskSpan propose une solution complète qui combine des modèles NonQM spécifiques pour le remboursement anticipé et le risque de crédit, des outils de flux de travail et des données historiques propriétaires au sein d'une plateforme unique. Le modèle est désormais disponible pour les clients existants de la plateforme RiskSpan et du module Loans.