Le fisc adopte une interprétation restrictive sur les actifs récents dans les restructurations d'entreprises

L'administration fiscale allemande a publié des directives clarifiant son interprétation restrictive quant à la création d'actifs liquides "récents" imposables lors de processus de restructuration d'entreprises, ce qui pourrait avoir un impact sur les passifs liés aux droits de succession et de donation.

La législation sur les droits de succession et de donation taxe généralement les transferts gratuits de biens, y compris les biens d'entreprise. Bien que des exemptions importantes existent pour préserver les entreprises et les emplois, celles-ci ne s'étendent pas aux actifs "récents" – définis comme ceux attribués à l'entreprise depuis moins de deux ans avant le transfert.

Jusqu'à présent, la notion d'actifs "récents" était principalement comprise comme découlant de contributions de capital directes. Cependant, les autorités fiscales, dans leurs décrets coordonnés datés du 13 octobre 2022, affirment désormais que les opérations de restructuration, même si elles ne sont pas traitées comme des contributions de capital du point de vue de l'impôt sur le revenu, peuvent également entraîner l'émergence d'actifs liquides "récents" entièrement non privilégiés.

Cette interprétation suscite des critiques car elle va au-delà des termes légaux qui font référence aux transactions de dépôt et de retrait. La nouvelle position pourrait entraîner des charges fiscales supplémentaires importantes qui ne correspondent pas nécessairement à l'intention législative de prévenir l'évasion fiscale. Des décisions judiciaires futures sont attendues pour apporter une clarification supplémentaire, mais pour l'instant, cette approche restrictive doit être prise en compte dans les cas de restructuration.