Alvarez & Marsal: Finansiell manipulation svår att upptäcka
Alvarez & Marsals experter varnar för att manipulation av finansiella rapporter är komplex och svår att identifiera. De betonar vikten av analys av finansiella nyckeltal.
En analys, framtagen som ett utkast till en förfrågan till PwC (tidigare TPA Real Estate) den 31 maj 2024, varnar företag för svårigheterna med manipulation av finansiella rapporter, även känd som resultatstyrning eller kreativ redovisning.
Enligt Alvarez & Marsal kan manipulation yttra sig genom uppblåsta intäkter, underskattade kostnader eller felaktig representation av tillgångar och skulder. Syftet kan vara att dölja bedrägerier eller vilseleda investerare.
Rapporten understryker att manipulation är svår att upptäcka på grund av komplexitet, subjektivitet, aggressiva men lagliga metoder, manipulatörers expertis, begränsad information och starka incitament.
Forensiska revisorers roll är avgörande, ofta guidade av anmälningar från insiders eller konkurrenter. Offentliga anklagelser, som de från finansiella journalister eller blankare, är svårare att utreda.
Alvarez & Marsal rekommenderar särskilt användningen av nyckeltalsanalys för att identifiera potentiella problem. Exempelvis kan nyckeltal relaterade till lönsamhet, likviditet, effektivitet, soliditet och kassaflöde avslöja avvikelser som kräver ytterligare undersökning.