Konsortium föreslår förvärv av Believe till 15 euro per aktie
Ett konsortium bestående av TCV, EQT och VD Denis Ladegaillerie har lagt ett budförslag för att köpa samtliga utestående aktier i Believe till 15 euro per aktie. Erbjudandet inkluderar en premie på över 21%.
Paris – Ett konsortium, bildat av riskkapitalfonder förvaltade av TCV och EQT tillsammans med Believe's VD Denis Ladegaillerie, har föreslagit ett bud för att förvärva samtliga utestående aktier i musikdistributionsföretaget Believe. Budet ligger på 15 euro per aktie.
Budpriset representerar en premie på cirka 21 % jämfört med den senaste stängningskursen före tillkännagivandet. Det är också en premie på cirka 43,8 % och 52,2 % jämfört med volymvägda genomsnittliga aktiekurser under de senaste 30 respektive 120 dagarna. Förvärvet är villkorat av regulatoriska godkännanden.
Believe's styrelse har meddelat att man välkomnar förslaget och har tillsatt en särskild kommitté bestående av tre oberoende styrelseledamöter. Denna kommitté, tillsammans med en oberoende expert, kommer att utvärdera budets finansiella skälighet och villkor. Styrelsen har utsett Citigroup Global Markets Europe AG och Gide Loyrette Nouel som finansiella och juridiska rådgivare.
En formell budgivning förväntas lämnas till den franska finansinspektionen (AMF) under andra kvartalet 2024. Om budet accepteras av tillräckligt många aktieägare kan Believe komma att avnoteras från börsen. Företaget upprepade också sina finansiella utsikter för 2023, med en förväntad organisk tillväxt på cirka 19 %.