POSCO fastställer prissättning för uppköpserbjudande av obligationer
POSCO meddelade den 16 juli 2026 prissättningsresultaten för sitt erbjudande att köpa tillbaka upp till 400 miljoner USD i utestående 5,750% obligationer förfallande 2028.
POSCO, ett sydkoreanskt stålbolag, har offentliggjort prissättningsresultaten för sitt erbjudande att kontant återköpa upp till 400 miljoner USD av sina utestående 5,750% obligationer som förfaller 2028. Erbjudandet, som inleddes den 30 juni 2026, gäller en total nominell kapitalbeloppsuppskattning på 1 miljard USD.
Bolaget meddelade den 16 juli 2026 att 358,232 miljoner USD i obligationer hade bjudits in för återköp under den tidiga anbudsperioden. Eftersom detta belopp understeg det maximala accepterade beloppet på 400 miljoner USD, har POSCO beslutat att fullt ut acceptera alla obligationer som lämnats in i tid. Det tidiga anbudspriset fastställdes till 1 018,47 USD per 1 000 USD i nominellt belopp, inklusive en premie på 50 USD och upplupen ränta.
Prissättningen baserades på avkastningen för en amerikansk statsobligation förfallande 2028, plus en fast spread på 30 baspunkter, vilket resulterade i en avkastning på 4,156%. Ett återstående belopp på 41,768 miljoner USD finns tillgängligt för köp fram till erbjudandets slutdatum den 29 juli 2026. De obligationer som lämnas in senare kommer att erbjudas det lägre priset 968,47 USD per 1 000 USD, exklusive förhandsbetald premie.
POSCO klargör att ränta inte längre ackumuleras för obligationer som köpts efter respektive uppgörelsedatum. Affärerna förväntas regleras den 20 juli 2026. Uppgifterna avser obligationer som emitterats för amerikanska och internationella investerare.