United Community Banks säljer sin utrustningsfinansieringsverksamhet till Wafra

United Community Banks, Inc. meddelade den 12 juni 2026 att de har ingått ett definitivt avtal om att sälja sin utrustningsfinansieringsverksamhet, bestående av Navitas Credit Corp. och NLFC Reinsurance Corp., till fonder förvaltade av Wafra Inc., genom Navitas TopCo LLC. Köpeskillingen uppgår till 1,9 miljarder dollar i kontanter.

Försäljningen av Navitas stärker United Community Banks fokus på sin kärnverksamhet inom relationsbankverksamhet i sydöstra USA, samtidigt som den förbättrar bankens likviditet och kapitalstyrka. Utrustningsfinansieringsverksamheten utgjorde cirka 10 % av United Community Banks totala låneportfölj, men stod för cirka 50 % av bankens nettoförluster under de senaste tolv månaderna fram till den 31 mars 2026. Affären förväntas minska riskprofilen för United Community Banks låneportfölj avsevärt.

United Community Banks förväntar sig att transaktionen kommer att resultera i en engångseffekt före skatt på 109 miljoner dollar. Dessutom förväntas transaktionen bidra med 3 % till det immateriella bokförda värdet per aktie och generera 145 punkters ökning av kärninvesteringskapitalet (CET1). De nettokontantintäkter på 1,9 miljarder dollar kommer att skapa en unik likviditetsposition för United Community Banks, med ett pro forma-förhållande mellan utlåning och inlåning på 74 %.

På kort sikt förväntas överskottslikviditeten återinvesteras i värdepapper med lägre risk, med en genomsnittlig viktad avkastning mellan 4,0–4,5 % och en målduration på mindre än två år. Affären förväntas slutföras under tredje kvartalet 2026, med förbehåll för sedvanliga godkännanden.